В этот период Казань испытывает экономический кризис, так как не развита железнодорожная сеть. Поэтому другие города получают возможность большей торговли, что отводит внимание от Казани. Здесь же основное направление в развитии получила высокотехнологичная отрасль, впоследствии химическая промышленность. Сначала это был завод братьев Крестовниковых, затем химкомбинат им. Вахитова, который выпускал свечи, мыло и серную кислоту. Именно здесь наука и промышленность столкнулись вместе. В Заречье Казани создается комплекс Алафузовских заводов, который объединяет в себе кожевенные и текстильные производства.
В 1895 году была открыта Московско-Казанская железная дорога, благодаря чему начался резкий подъем в экономике Казани. В 1913 году открывается железнодорожный мост через реку. Теперь производство свеч, мыла и серной кислоты было распространено на всю Российскую Империю, что привело к развитию промышленности еще сильнее. И к началу первой мировой войны Казань уже вышла на высокий уровень экономики, она бы пошла и дальше, если бы не помешала война. Было задумано множество новых проектов, которым в том время не суждено было осуществиться. Но городская индустрия во время войны все равно продолжала функционировать.