В 1900 году завершилось строительство самого крупного на то время предприятия города – бумагопрядильной фабрики, владельцами которой являлось акционерное общество «Каспийская мануфактура».
В 1914 году, когда был сооружен небольшой нефтеперегонный завод, сильно возросла численность населения и превысила при этом 24 тысячи человек. Город стал первым среди городов Дагестана, и по населению, и по экономическому значению, хотя центром Дагестанской области все еще являлся город Темир-Хан-Шура.
Интересно, что в Порт-Петровске насчитывалось всего четыре улицы:
• Барятинская (сейчас ул. Буйнакского),
• Соборная (ул. Оскара),
• Садовая (ул. Маркова),
• Инженерная (проспект Р. Гамзатова).
Центральная часть города была вымощена булыжником и освещалась при помощи керосиновых фонарей. В основном строили кирпичные или каменные дома, в которых жили офицеры, чиновники, попы, состоятельные горожане. На главной улице расположилась гостиница «Гуниб», имелось несколько магазинов, кинотеатр «Прогресс», аптека, а на месте, где на сегодняшний день находится Центробанк, находился постоялый двор.
На других улицах царила непроходимая грязь, а в летнюю пору – пыль, тучи комаров и мух. А от бани, располагавшейся по ул. Малыгина, 1 и снесенной всего несколько лет назад, был прорыт ров, по которому грязная вода стекала прямо в море. Даже соборная площадь представляла собой неблагоустроенную и захламлённую территорию. В городе на то время работала единственная библиотека с несколькими тысячами книг, однако питейных заведений насчитывалось свыше 20. Никакого водоснабжения в городе не было, и люди таскали воду в бочках.