Победа в Октябрьской революции принесла с собой виток национализации. Советским правительством стали национализироваться и промышленные предприятия, речь касалась абсолютно всех. Летом 1919 года национализация по темпам роста находилась на самом пике. Президиум Тулгубсовнархоза в декабре 1920 года постановил, что завод братьев Головиных становится собственностью государства. Теперь он стал называться Государственным первым заводом земледельческих машин и орудий. В 1924 году завод переименовали в «Красный плуг». Завод подвергся масштабной реконструкции и расширению. Были построены новые цеха: механический, кузнечно-прессовый, чугунолитейный. Полностью восстановили машинное отделение, установили 2 динамомашины, наладили электрическое освещение жилых домов и цехов. Завершили строительство железнодорожной ветки, которая стала соединять территорию завода со станцией железной дороги.
Первая пятилетка стала для завода огромным шагом в его дальнейшем развитии. Демонтажу подверглись устаревшие трансмиссии и двигатели, которые приводили их в движение. Теперь их стали заменять электромоторы. Цеха завода пополнились новым оборудованием, возросла культура производства. Предприятие стало переходить на хозяйственный расчет.
Изменения, пришедшие и в сельское хозяйство, потребовали от него перестройки в корне сельскохозяйственного машиностроения. Были оформлены срочные заказы на машины и тракторный инвентарь. Популярными стали картофелесажалки, многокорпусные лущильники и культиваторы.
Перед началом Великой Отечественной войны завод «Красный плуг» считался по производительной мощности на среднем месте, численность его коллектива насчитывала более 2,5 тысяч человек, это составило половину от общего числа жителей поселка. В 1938-1939 годах был начат проект по реконструкции завода. В этом приняли участие заводские специалисты и проектная организация «Гипромаш». Реконструкция завода должна была позволить увеличить выпуск продукции и довести общий объем производства до 25-30 млн. рублей в год. Но реконструкцию осуществить так и не удалось, в июне 1941 года началась война.